Реферат на тему:


Воспользуйтесь поиском к примеру Реферат        Грубый поиск Точный поиск






Загрузка...
Финансовое планирование на предприятиях

Финансовое планирование на предприятиях

План

1. Содержание, задачи и методы финансового планирования

2. Содержание и структура финансового плана предприятия

3. Содержание оперативного финансового плана поступления средств и

Содержание, задачи и методы финансового планирования

Возможность и необходимость планирования как определенного вида деятельности управленческого персонала обусловлены общими условиями хозяйствования. С помощью планирования сводится к минимуму неопределенность рыночной среды и его негативные последствия для предприятия.

В современных условиях роль финансового планирования принципиально изменилась в отличие от времен централизованно управляемой экономики. Сейчас предприятия сами заинтересованы в том, чтобы реально оценивать свое финансовое состояние сегодня и на ближайшую перспективу, во-первых, чтобы достичь успеха в своей хозяйственной деятельности; во-вторых, чтобы своевременно выполнить свои обязательства перед бюджетом, социальными фондами, банками и другими кредиторами, тем самым защитив себя от штрафных санкций.

Для этого необходимо заранее рассчитать доходы и расходы, учесть последствия инфляции, изменения рыночной конъюнктуры, нарушение договорных обязательств партнерами.

Финансовое планирование это процесс определения объема финансовых ресурсов по источникам формирования и направлениям их целевого использования в соответствии с производственными и маркетинговыми показателями предприятия в плановом периоде.

Целью финансового планирования является обеспечение хозяйственной деятельности необходимыми источниками финансирования.

Основными задачами финансового планирования на предприятии являются:

обеспечение производственной и инвестиционной деятельности необходимыми финансовыми ресурсами;

установление рациональных финансовых отношений с субъектами хозяйствования, банками, страховыми компаниями и т.д.;

определения путей эффективного вложения капитала, оценка рациональности его использования;

выявление и мобилизация резервов увеличения прибыли за счет рационального использования материальных, трудовых и денежных ресурсов;

осуществление контроля за образованием и использованием платежных средств.

Финансовое планирование позволяет решить следующие конкретные вопросы:

денежные средства может иметь предприятие в своем распоряжении;

источники их поступления;

достаточно средств для выполнения запланированных задач;

какая часть средств должна быть перечислена в бюджет, внебюджетные фонды, банкам и другим кредиторам;

как должен осуществляться распределение прибыли на предприятии;

как обеспечивается реальная сбалансированность плановых затрат и доходов предприятия на принципах самоокупаемости и самофинансирования.

Финансовое планирование связано с планированием производственной деятельности предприятия. Показатели всех плановых финансовых инструментов базируются на планах по объему производства, ассортимента товаров и услуг, себестоимости продукции. Они должны создавать необходимые финансовые условия для успешного выполнения этих планов.

1. Принцип финансового соотношения сроков (золотое банковское правило) получения и использования средств должно осуществляться в установленные сроки, то есть капитальные вложения с длительными сроками окупаемости необходимо финансировать за счет долгосрочных привлеченных средств.

2. Принцип платежеспособности планирование денежных средств должно постоянно обеспечивать платежеспособность предприятия. В этом случае у предприятия должно быть достаточно ликвидных средств для обеспечения погашения краткосрочных обязательств.

3. Принцип рентабельности капиталовложений для капиталовложений необходимо выбрать самые дешевые способы финансирования (финансовый лизинг, инвестиционный селенг и др.)

4. Принцип сбалансированности рисков особенно рисковые долгосрочные инвестиции целесообразно финансировать за счет собственных средств.

5. Принцип приспособления к потребностям рынка для предприятия важно учитывать конъюнктуру рынка и свою зависимость от предоставления кредитов.

6. Принцип максимальной рентабельности целесообразно выбирать те капиталовложения, которые обеспечивают максимальную рентабельность.

Методы финансового планирования это конкретные способы плановых расчетов. Планирование финансовых показателей осуществляется с помощью нескольких методов. К ним относятся:

1) балансовая;

2) нормативный;

3) расчетно-аналитический;

4) оптимизация плановых расчетов;

5) экономико-математическое моделирование.

Балансовый метод заключается в том, что балансируются не только итоговые показатели доходов и расходов, а для каждой статьи расходов указываются конкретные источники покрытия. Применяется при прогнозе поступлений и выплат их денежных фондов, квартального плана доходов и расходов, платежного календаря и др.

Нормативный заключается в том, что на основе установленных норм и технико-экономических нормативов (ставки налогов, ставки тарифов, сборов и взносов, нормы амортизационных отчислений, нормы оборотных средств) рассчитывается потребность хозяйствующего субъекта в финансовых ресурсах и определяются источники этих ресурсов.

Расчетно-аналитический плановые показатели рассчитываются на основе анализа фактических финансовых показателей, которые берутся за основу, и индексов их изменения в плановом периоде.

Оптимизация плановых расчетов заключается в составлении нескольких вариантов плановых расчетов. С целью получения оптимального варианта плановых решений проводят их оптимизацию. Для этого используются различные критерии выбора:

максимум прибыли на денежную единицу вложенного капитала;

минимум финансовых затрат;

минимум текущих расходов;

минимум вложений капитала при максимально эффективном результате;

максимум абсолютной сумми полученной прибыли.

Экономико-математическое моделирование позволяет найти количественное выражение взаимосвязей между финансовыми показателями и факторами, их определяют. Экономико-математическая модель это точное математическое описание факторов, характеризующих структуру и закономерности изменения данного экономического явления и осуществляются с помощью математических приемов.

Содержание и структура финансового плана предприятия

Финансовый план это важнейший элемент бизнес-плана, который составляется как для обоснования конкретных инвестиционных проектов, так и для управления текущей и стратегической финансовой деятельностью.

Этот раздел бизнес-плана включает такие составляющие:

прогноз объемов реализации;

баланс денежных поступлений и расходов;

таблицу доходов и расходов;

прогнозируемый баланс активов и пассивов предприятия;

расчет точки безубыточности.

Самой распространенной формой финансового плана является баланс доходов и расходов (табл. 10.1). Его целью является взаимоувязки доходов и расходов. За превышение доходов над расходами сумма превышения может направляться в резервный фонд. Если расходы превышают доходы, определяется сумма финансовых ресурсов, которой не хватает. Дополнительные финансовые ресурсы можно получить за счет кредитов, займов, выпуска ценных бумаг и т.

Составление финансового плана может происходить в три этапа.

Таблица 10.1. Баланс доходов и расходов денежных средств на 200г.

Статьи доходов и расходов | строка | Сумма, тыс. Грн

И. Поступление

А. От основной деятельности

1. Доходы от реализации продукции, работ, услуг | 1

2. Другие операционные доходы | 2

Итог по разделу А | 8

Б. От финансовых операций

1. Доходы от участия в капитале | 4

2. Дивиденды и проценты полученные | 5

3. Доходы от других финансовых операций | 6

Итог по разделу Б | 7

В. От другой обычной деятельности

1. Доходы от реализации финансовых инвестиций | 8

2. Доходы от реализации необоротных активов | 9

3. Доходы от реализации имущественных комплексов | 10

4. Прочие доходы от обычной деятельности | 11

Итог по разделу В | 12

Г. От чрезвычайных событий

1. Возмещение убытков от чрезвычайных событий | 13

2. Другие чрезвычайные доходы | 14

Итог по разделу Г | 15

Всего поступлений | 16

II. Расходы

А. По основной деятельности

1. Расходы на реализованную готовую продукцию, работы | 17

2. Административные расходы | 18

3. Расходы на сбыт | 19

4. Прочие операционные расходы | 20

Итог по разделу А | 21

Б. За финансовыми операциями

1. Расходы от участия в капитале | 22

2. Проценты за пользование кредитами | 23

3. Другие финансовые расходы | 24

Итог по разделу Б | 25

В. По Другой обычной деятельностью

1. Расходы по реализованным финансовыми инвестициями | 26

2. Расходы по реализованным необратимыми активами | 27

3. Расходы по реализованным имущественными комплексами | 28

Итог по разделу В | 29

Г. По чрезвычайными событиями

1. Расходы от стихийного бедствия | 30

2. Расходы от техногенных аварий | 31

3. Другие чрезвычайные расходы | 32

Итог по разделу Г | 33

Всего расходов | 34

Финансовый результат (стр. 16 - стр. 37) | 35

III. Налог на прибыль | 36

Результат от основной деятельности (стр. 3 - стр. 21) | 37

Результат от финансовых операций (стр. 7 - стр. 25) | 38

Результат от прочей обычной деятельности (стр. 12 -ряд. 29) | 39

Результат от чрезвычайных событий (стр. 15 - стр. 33) | 40

1. Анализ ожидаемого выполнения финансового плана текущего года.

2. Рассмотрение и изучение производственных, маркетинговых показателей, на основе которых будут рассчитываться плановые финансовые показатели.

3. Разработка проекта финансового плана.

В процессе составления баланса доходов и расходов необходимо проверить взаимно-согласованность запланированных сумм расходов и отчислений с источниками покрытия их соответствующими доходами и поступлениями средств, предусмотренных в первом разделе баланса доходов и расходов. Расходы на реализацию продукции, предусмотренные во втором разделе баланса доходов и расходов, должны покрываться из выручкой от реализации продукции и услуг (за вычетом НДС и акцизного сбора). Если выручка от реализации продукции и услуг (за вычетом НДС и акцизного сбора) оказывается меньше затрат на реализованную продукцию, то прибыли в первом разделе не будет. Во втором разделе появляются убытки в сумме превышения расходов над выручкой.

В процессе финансового планирования осуществляется конкретное согласования каждого вида затрат и отчислений с источником финансирования. С целью проверки правильности составления баланса доходов и расходов составляется проверочная таблица (шахматка) финансового плана. В ней по горизонтали показывают направления использования средств, а по вертикали источники. Таблицу составляют, заполняя сначала итоговые показатели доходов и расходов. Затем для каждой статьи расходов указывают соответствующие источники финансирования. Такая таблица позволяет сбалансировать доходы и расходы в разрезе отдельных статей, выявить целевой характер использования доходов и поступлений, определить способы получения средств.

Выполнение финансового плана осуществляется в процессе финансово-хозяйственной деятельности, обеспечивая стабильную платежеспособность предприятия через оперативное финансовое планирование. С этой целью составляют баланс денежных поступлений. Он показывает, когда у предприятия возникают временно свободные средства, а когда оно имеет дополнительную потребность в них. Это дает финансовому менеджеру возможность временно свободные финансовые средства вложить на депозитные счета коммерческих банков или инвестировать в ценные бумаги, а в период, когда возникает дополнительная потребностейа обеспечить привлечение средств.

Содержание оперативного финансового плана поступления средств и осуществления платежей

Для контроля за поступлением фактической выручки на расчетный счет и за расходованием наличных финансовых ресурсов предприятию необходимо оперативное планирование, которое дополняет текущее. Это связано с тем, что финансирование запланированной предпринимательской деятельности должно осуществляться за счет

собственных и привлеченных средств, что требует повседневного эффективного контроля за их формированием.

Оперативное финансовое планирование заключается в составлении и выполнении платежного календаря, кассового плана и расчета потребности в краткосрочном кредите.

Платежный календарь составляют на квартал с разбивкой по месяцам или на месяц с разбивкой по декадам. В платежном календаре отображается весь денежный оборот предприятия, основная часть которого проходит через расчетный, валютный, ссудный и другие счета предприятия в банке. В платежном календаре отражено сумму денежных средств в соответствии с их поступления и использования (табл. 10.2).

Платежный календарь дает возможность финансовым службам предприятия обеспечить оперативное финансирование, выполнение расчетных и платежных обязательств, фиксировать текущие изменения платежеспособности предприятия, наблюдать за состоянием оборотных средств. Он также указывает на необходимость использования заемных и привлеченных средств в плановом периоде.

Платежный календарь составляется на основе реальной информационной базы о денежных потоках предприятия.

Информационной базой платежного календаря планы предприятия, например план реализации продукции, сметы затрат на производство, плана капитальных вложений и др .; выписки по счетам предприятия; по нормативно установленными сроками платежей финансовых обязательств; договоры; график выплаты заработной платы; внутренние приказы.

Кроме того, предприятие составляет кассовый план, то есть план оборота наличных коштив, в котором отражаются их поступления и расходования. Составление и выполнение кассового плана обеспечивают строгий контроль за направлением наличных средств, своевременное их получение и эффективное использование.

Кассовый план это план оборота наличных предприятия, необходимый для контроля за Те поступлением и расходованием. Он разрабатывается на квартал и в установленный срок подается в коммерческий банк, с которым предприятие заключило договор о расчетно-кассовое обслуживание.

Таблица 10.2. Платежный календарь по _ 200г.

с. п. | статьи | план | факт | Отклонение

Поступление

1 | Выручка от реализации продукции, товаров, работ, услуг от основной деятельности

2 | Выручка от реализации основных фондов, нематериальных активов, ненужных и лишних остатков сырья и материалов

3 | Штрафы, пеня и другие поступления от применения экономических санкций

4 | Поступления от реализации ценных бумаг и валюты

5 | Дивиденды, проценты, доходы от ценных бумаг и депозитов

6 | Поступления от погашения дебиторской задолженности покупателей

7 | Кредиты полученные

8 | Авансы, полученные от покупателей, заказчиков

9 | Поступление арендной платы

10 | Полученная безвозвратная финансовая помощь

11 | Целевые поступления

12 | Средства, поступающие для формирования уставного фонда

13 | Другие поступления

Всего поступлений

Расходы

1 | Платежи, связанные с удовлетворением неотложных потребностей

2 | Заработная плата и приравненные к ней платежи

3 | Платежи в бюджет, всего

в том числе: акцизный сбор налог на добавленную стоимость налог на прибыль налог на землю

налог с владельцев транспортных средств прочие налоги и сборы

4 | Взносы в Пенсионный фонд

5 | Взносы на обязательное социальное страхование и страхование на случай безработицы

6 | Другие отчисления во внебюджетные фонды

7| Оплата за товарно-материальные ценности

8 | Оплата счетов за полученные услуги подрядчиков за выполнение капитальных работ

9 | Погашение кредиторской задолженности

10 | Погашение срочных ссуд банка

11 | Погашение просроченных ссуд банка

12 | Погашение долгосрочных ссуд банка

13 | Уплата процентов за кредит

14 | Авансовые платежи

15 | Арендная плата

16 | Платежи по векселям

17 | Выплата дивидендов

18 | Другие расходы

Всего расходов

Превышение поступлений над расходами

Превышение расходов над поступлениями

Остаток средств на начало года

Остаток средств на конец года

Кассовый план составляется по типовой форме и содержит четыре раздела (табл. 10.3).

Первый раздел отражает поступления наличных (кроме денег, полученных в банке) на предприятие в плановом квартале по конкретным источникам поступления (торговая выручка, выручка железнодорожного, воздушного транспорта, коммунальные платежи, квартплата, выручка предприятий бытового обслуживания, другие поступления). Из общей суммы поступлений необходимо указать суммы, которые тратятся на месте по выручке и сдаются в кассу банка.

В втором разделе показывают виды расходов предприятия наличными (на заработную плату, стипендии, постоянные надбавки и другие

Таблица 10.3. Примерная форма кассового плана на I кв.

Наименование

Загрузка...

Страницы: 1 2