Реферат на тему:


Воспользуйтесь поиском к примеру Реферат        Грубый поиск Точный поиск






Загрузка...

Реферат на тему:

Коммерческий кредит

План

1. Экономическая роль коммерческого кредита

2. Механизм коммерческого кредита

3. Порядок проведения операций с векселями в Украине

4. Народнохозяйственная роль коммерческого кредита

Литература

1. Экономическая роль коммерческого кредита

Коммерческий кредит это товарная форма кредита, которая определяет отношения по вопросам перераспределения материальных ресурсов и характеризует кредитное соглашение между двумя субъектами хозяйственной деятельности. Коммерческий кредит предоставляется продавцом (изготовителем) покупателю (потребителю) в виде отсрочки оплаты за проданные товары (выполненные работы, оказанные услуги).

Субъектами коммерческого кредита являются:

- предприятие-поставщик (кредитор), которое предоставляет отсрочку платежа за свой товар;

- предприятие-покупатель (заемщик), которое передает кредитору вексель как долговое свидетельство и обязательство платежа.

В случае оформления коммерческого кредита с помощью векселя другие соглашения о предоставлении кредита не заключаются.

Коммерческий кредит может также оформляться без использования векселей. В этом случае предоставление и погашение кредита осуществляется на условиях, предусмотренных договором между кредитором и заемщиком.

Объектом коммерческого кредита является реализованные товары, выполненные работы, оказанные услуги, по которым продавцом предоставляется отсрочка платежа. Итак, объектом коммерческого кредита является товарный капитал. Предоставление займов в товарной форме

- специфическая черта коммерческого кредита.

Без коммерческого кредита невозможно развитие современных хозяйственных связей. В бывшем СССР коммерческий кредит существовал рядом с банковским кредитом к кредитной реформы 1930 1932 pp. С установлением в советской экономике директивного планирования и жесткой централизации коммерческий кредит был ликвидирован. Расчеты между предприятиями начали осуществляться только через банки в форме безналичных расчетов. Переход к рыночной экономики в Украине вызвал настоятельную необходимость развития коммерческого кредита как неотъемлемого атрибута рыночных децентрализованных отношений.

Коммерческий кредит распространен в странах с рыночной экономикой. По некоторым данным, в этих странах 2/3 кредитного оборота осуществляется в виде коммерческого кредита

- предоставление корпорациями кредита друг другу с оформлением кредитной операции векселем. В структуре управления многих западных компаний (фирм) кредитный отдел является одним из основных, а работа кредитного менеджера одной из найпрестиж-ных и важных. Для предприятий (фирм) торговые кредиты (торговые долги) является формой инвестиций на рынке, от которых ожидается доход. Очевидно, что прибыль при этом получается только тогда, когда рыночную операцию продажи в кредит завершает платеж.

Характерной особенностью коммерческого кредита является то, что он осуществляется предприятиями по их собственному усмотрению и не подчиняется банковской системе. При коммерческом кредите субъекты кредитных отношений регулируют свои хозяйственные связи и могут создавать платежные средства в виде векселей обязательств должника уплатить кредитору указанную сумму в определенный срок. Вексель является финансовым инструментом коммерческого кредита.

Цель коммерческого кредита ускорить реализацию товаров в условиях временной нехватки денежных средств у покупателей.

Продажа (реализация) продукции на рынке один из важнейших этапов воспроизводственного процесса. Привлекательность коммерческого кредита заключается в том, что продавец (производитель) получает возможность продавать свой товар, даже при неблагоприятной конъюнктурной ситуации на рынке. Предоставляя кредит, продавец (изготовитель) в рамках заключенного договора и в соответствии с его условиями осуществляет торговые поставки своему покупателю. Процент по коммерческому кредиту, как правило, ниже, чем по банковскому кредиту. Один товаропроизводитель предоставляет другому товаропроизводителю коммерческий кредит не просто для получения прибыли в виде процента,а прежде всего для того, чтобы ускорить реализацию собственной продукции.

Коммерческий кредит предусматривает взаимосвязь торговой и кредитной сделок. Он сочетает акт реализации товаров (услуг, работ) с отсрочкой платежа. Условия отсрочки платежа являются важной частью торгового контракта.

Экономические границы коммерческого кредита обусловлены, прежде всего, финансовым состоянием его субъектов: поставщик (кредитор) должен иметь соответствующие финансовые возможности для того, чтобы продавать свой товар с отсрочкой платежа, а плательщик (заемщик), получив товар, рассчитывает через определенный срок накопить соответствующие средства, чтобы полностью расплатиться с кредитором. Коммерческий кредит ограничен сроками и суммами, его объемы зависят от размеров финансовых ресурсов участников торговых сделок.

Процесс коммерческого кредитования завершается при погашении предприятием-плательщиком (поставщиком) задолженности по данной ссуде. Акт продажи считается незавершенным до тех пор, пока деньги не поступят в полной сумме с процентом продавцу (кредитору).

Погашение коммерческого кредита может осуществляться путем:

- уплаты должником по векселю;

- передачи векселя в соответствии с действующим законодательством другому лицу (кроме банков и других кредитных учреждений);

- переоформление коммерческого кредита на банковский. Коммерческие банки в своей работе используют векселя в расчетах, а также проводят с векселями кредитные и комиссионные операции.

Гражданским кодексом Украины урегулирован порядок предоставления займа одним предприятием другому. Речь идет о специфической разновидность коммерческого кредита, когда одна сторона (заимодавец) передает другой стороне (заемщику) в оперативное управление или даже в собственность деньги или вещи. Заемщик обязуется возвратить заимодавцу ту же сумму или равное количество вещей того же рода и качества. За пользование таким займом плата может не устанавливаться, то есть проценты не начисляться. Необходимо и обязанности"Язковим является лишь ее возвращения. Такой заем можно считать финансовой помощью на условиях возврата без начисления процентов, ее не следует путать с безвозвратной финансовой помощью или с бесплатно полученными ценностями.

2. Механизм коммерческого кредита

Механизм проведения коммерческого кредита довольно сложный по своему содержанию и структуре.

Традиционный механизм коммерческого кредита предусматривает проведение вексельного кредитования. Плательщик (заемщик) предоставляет поставщику (кредитору) коммерческий вексель, в номинальную стоимость которого входит цена товара (работы, услуги) и проценты за предоставленный кредит. При этом поставщик предоставляет плательщику право погашать платежи частями и в течение определенного времени (т.е. в рассрочку).

На практике, как уже отмечалось выше, может использоваться и механизм коммерческого кредитования без оформления займа векселем.

В деформированной экономике при предварительной оплате продукции возникает такой специфический вид коммерческого кредита, как кредит покупателя. Его механизм характеризуется предоставлением коммерческого кредита покупателями поставщикам путем авансированных платежей (покупных авансов).

В развитых странах 40 50-х годов XX в. получил распространение новый механизм коммерческого кредитования, основой которого является предоставление кредита продавцами покупателям путем простых записей стоимости проданных в кредит товаров по открытому счету.

Современный механизм коммерческого кредита характеризуется сочетанием межфирменных расчетов и кредитование по открытому счету. Такие расчетно-кредитные отношения (так называемый фирменный кредит) особенно активно используются в международных экономических связях.

В отличие от традиционного современный механизм коммерческого кредита отражает принципиально новый уровень кооперационных промышленных отношений: расширение прямых долгосрочных хозяйственных связей, охватывающих все большее количество предприятий (фирм), которые выступают попеременно в роли продавцов и покупателей. вексельная форма коммерческого кредита в этих условиях теряет свой экономический смысл. Возникает необходимость регулярного осуществления взаиморасчетов между предприятиями (фирмами) по взаимным (встречными) товарными поставками путем сочетания кредитования и расчетов по открытому счету.

Распространен в мировой экономике и внутренне ко Рпор-ный коммерческий кредит, который предоставляется транснациональными корпорациями (ТНК) своим филиалам в виде рассрочки платежа за товарные поставки.

Современные виды коммерческого кредита более простые по технологии осуществления. Вексельные же операции являются трудоемкими и сложными по своему содержанию. Современный механизм коммерческого кредита включает в себя систему "Сконто", то есть торговые скидки с покупной цены товаров. "Сконто" используется при оплате стоимости товаров в течение определенного срока после выписки счетов, заранее оговаривается в контрактах.

Изготовители (продавцы) постоянно ищут новые механизмы и технологии коммерческого кредита, чтобы обеспечить бесперебойную реализацию своих товаров (услуг, работ). Конкретные условия коммерческого кредитования зависят от конъюнктуры определенного товарного рынка. Так, на мировом рынке с расширением экспорта машин и сложного оборудования новым явлением стало удлинение сроков их коммерческого кредитования. Долгосрочные кредиты в таком случае предоставляются продавцом покупателю на основе банковских гарантий.

К нетрадиционным механизмов коммерческого кредита в хозяйственной практике относят кредитования по контракту типа "франчайзинг". Франчайзинг это финансово-кредитная операция, связанная с обеспечением прибыльной деятельности малого бизнеса; это лицензия большого и известного предприятия (фирмы) мелкому предпринимателю на продажу продукции или оказание услуг под его маркой (товарным знаком).

Плата за лицензию (франшизу) может быть прямой в виде определенной денежной суммы (роялти) или косвенной в форме обязательства покупать те товары или услуги, из которых владелец лицензии имеет коммерченый интерес. В Украине успешно действуют такие франчайзинговые сети, как "Кока-кола", "Кодак-Экспресс", "Дока-Шцца" и др.

Одним из новых видов коммерческого кредита является форфейтинг, который используется для кредитования внешнеторговых операций. Форфейтинг это кредитование экспортера путем покупки векселей или других долговых обязательств; это специфический метод трансформации коммерческого кредита в банковский.

Продавцом при форфейтингу выступает экспортер, который поставил товар и стремится инкассировать расчетные документы импортера с целью получения денег. Покупателем (форфейтером), как правило, банк или отдельная специализированная фирма. Форфейтер берет на себя долговые обязательства импортера за минусом процентов на весь срок, на который они выписаны.

Совершенствование механизма коммерческого кредита направлено на полное стимулирования продажи (реализации) товаров (услуг, работ).

3. Порядок проведения операций с векселями в Украине

Законом Украины "О предприятиях в Украине" предусмотрено, что предприятие может поставлять продукцию, выполнять работы, оказывать услуги в кредит с уплатой покупателями (потребителями) процентов за пользование этим кредитом. Для оформления таких сделок предприятие применяет векселя.

Законодательство Украины об обращении векселей состоит из Женевской конвенции 1930 года, которой введен Унифицированный закон о переводных векселях и простых векселях, Закона Украины "О ценных бумагах и фондовой бирже" и Закона Украины "Об обращении векселей в Украине" (5.04.2001 p.). Постановлением Правления НБУ № 258 от 28.05.99 г.. Было утверждено "Положение об операциях банков с векселями".

Вексель это ценная бумага, удостоверяющая безусловное денежное обязательство векселедателя (заемщика, должника) уплатить после наступления срока определенную сумму денег владельцу векселя векселедержателю (кредитору). Принятие к платежу переводного векселя называется акцептом. Лицо, которое принимает на себя платеж по векселю, акцептант. Платник через акцепт берет на себя обязательства оплатить пере-казне вексель в срок. Акцепт должен быть простым и ничем не обусловленным.

Полученные векселя хранятся предприятиями самостоятельно или передаются на хранение банку. Векселя, находящихся на предприятии, хранятся в его кассе наравне с наличными. На все векселя, которые хранятся на предприятии, составляются описи, где указывается название плательщика, сумма и срок погашения задолженности по векселю. При погашении задолженности, обеспеченной векселями, в описи делается соответствующая пометка и указывается дата выписки банка или другого надлежащего документа. Если полученные предприятием векселя сдаются на хранение банку, то в регистрах аналитического учета делается отметка о соответствующий документ, полученный от банка. Расходы на оплату банку вознаграждения за услуги по хранению векселей относятся на счет убытков от внереализационных операций.

Принято оценивать векселя с позиций их юридической и экономической надежности.

С юридической точки зрения важное значение имеет правильность заполнения всех обязательных реквизитов, полнота оплаты вексельного пошлины, полномочия лиц, подписавших вексель, а также подлинность этих подписей. Векселедатели при выдаче векселя должны уплатить в пользу бюджета пошлину в установленном размере. Необходимо очень внимательно подходить к векселей, выданных в других государствах, с позиций строгого соответствия их вексельным законодательным актам страны, где выдан вексель.

С точки зрения экономической надежности векселя важное значение имеет уверенность в его оплате. Речь идет как об общей кредитоспособности векселедателя, так и об экономическом положении всех индоссантов, которые сделали надписи на векселя. О сроках, то преимущества имеют краткосрочные векселя, которые меньше зависят от изменений экономического положения клиентов и общей хозяйственной конъюнктуры.

Переводной вексель может быть выдан сроком: по предъявлении в такой-то времени от предъявления; в такой-то чкоторая подается, как правило, в банк, в котором ему открыт основной текущий счет.

Учет, или дисконт векселей состоит в том, что банк, купив вексель по именным индоссаментом, срочно его платит предъявителю, а платеж получает только с наступлением указанного в векселе срока. За досрочный платеж банк удерживает с номинальной суммы векселя определенное вознаграждение в свою пользу, то есть вексель оплачивается со скидкой. Разница между суммой, которую банк заплатил, купив вексель, и суммой, которую он получает по этому векселю в срок платежа, называется учетом или дисконтом (англ, discount скидка).

Для предприятий, интенсивно используют векселя, более эластичным видом вексельного кредита являются ссуды, выдаваемые под залог векселей. Банки могут открывать клиентам по их заявлению специальные ссудные счета и отражать в них сумму предоставленной ссуды под обеспечение принятых векселей. Векселя принимаются (депонируются) при этом не на их полную стоимость, а на 60 90 процентов их номинальной суммы, в зависимости от размера, определенного банком конкретному клиенту, учитывая его кредитоспособность и надежность предъявленных им векселей.

По специальному ссудному счету предприятие-по-зичальник платит проценты, как за пользование обычными займами.

Банки могут выполнять поручение векселедержателям и брать на себя ответственность по предъявлению векселей в срок плательщику и получения причитающихся платежей. Если платеж поступит, вексель возвращается должнику. В случае неполучения платежа за вексель банк обязан подать его к опротестования от имени доверителя, а также сообщить ему о выполнении поручения.

Если при учете векселей банк понесет определенного риска, оплачивая вексель (за минусом дисконта), то, осуществляя инкассо векселя, он принимает на себя лишь поручение получить надлежащий по векселю платеж в срок и передать его владельцу векселя. Роль банка сводится лишь к точному выумирание инструкций клиента-векселедержателя. За совершение инкассо банк получает комиссионное вознаграждение.

Проведение операций с векселями имеет экономический смысл только при условии, что они выданы на основании осуществления реальных товарных и коммерческих сделок. На практике часто возникает проблема фиктивных векселей, происхождение которых не связано с реальным движением денежно-товарных ценностей. Фиктивные векселя это дружеские и бронзовые (т.е. "дутые") векселя. Дружеский вексель предоставляется "по дружбе" одним предприятием другому, испытывающего финансовые трудности, с целью получения последним денежной ссуды в коммерческом банке путем учета или залога этого векселя. Бронзовые ( "дутые") векселя это векселя, выданные от имени некредитоспособных или даже вымышленных лиц. Бронзовые векселя не имеют имущественного обеспечения; их выдача имеет целью искусственное увеличение долгов лица в случае его несостоятельности. Таким образом могут создаваться фиктивные кредиторы, за счет которых доля имущества, что по праву принадлежит настоящим кредиторам, может храниться в обанкротившейся лица.

4. Народнохозяйственная роль коммерческого кредита

Коммерческий кредит играет важную роль в развитии экономики. Его распространенность в народном хозяйстве Украины является в современных условиях крайне неблагоприятным фактором, который тормозит становление цивилизованных рыночных отношений и переход к экономическому росту.

К преимуществам коммерческого кредита можно отнести: оперативность; относительную простоту оформления; активизацию процессов мобилизации свободных товарных ресурсов и их перераспределения; расширение возможностей субъектов кредитования в маневрировании оборотными средствами; положительное влияние на поддержание финансовой устойчивости предприятий; уменьшение объема денежных средств, необходимых для обслуживания товарного обращения; уменьшение денежного банковского кредита и тому подобное. В современных кризисных условиях особенно важна положительная роль коммерческого кредита в смягчении проблемы неплатежей в хозяйственном обороте. В условиях недостатка оборотных коштив в хозяйственных субъектов для проведения взаимных расчетов именно коммерческий кредит может эффективно использоваться для финансового обеспечения торговых сделок.

Развитие коммерческого кредита должно стать важным фактором восстановления финансовой стабильности отечественных товаропроизводителей. Для любого предприятия важно иметь собственную кредитную политику на рынке, которая обеспечивала органическую взаимосвязь коммерческого кредитования и маркетинговой деятельности. Тем самым будет достигнуто положительного влияния механизма коммерческого кредита как на прибыльность, так и на финансовое состояние отечественных предприятий в целом.

Коммерческий кредит с точки зрения ликвидности является маневровой формой финансирования процесса производства, ведь он значительно расширяет финансовые возможности предприятий (фирм), которые кредитуются, по увеличению объемов хозяйственной деятельности.

В торговой деятельности используется такой специфический вид коммерческого векселя, как варрант. Варрант (англ, warrant полномочия) это свидетельство о принятии товара на хранение, который выдается товарными складами и дает его владельцу право получать банковскую ссуду под залог указанного в нем товара.

В процессе взаимного

Загрузка...

Страницы: 1 2