Реферат на тему:


Воспользуйтесь поиском к примеру Реферат        Грубый поиск Точный поиск






Загрузка...

Реферат на тему:

Характеристика основных видов кредита

Было бы неправильно считать, что в течение многих веков или тысячелетий разновидности кредита были те же самые, что и сегодня. Но и неправильно думать, что активное использование сложных i различных разновидность кредита это признак только современности. Каждая историческая эпоха использовала кредит настолько полно, насколько это было ей нужно. Поэтому не может быть единой классификации кредита для всех общественно-экономических формаций, а тем более не может быть одинаковой характеристики каждого вида кредита для всех этих формаций. Ведь кредит категория историческая. Он развивался одновременно с прогрессом общественного производства. Вместе с ним развивались i его инструменты векселя, чеки, банковские депозиты, кредитные карточки и тому подобное. Но для каждого из исторических периодов была характерна только присущая ему совокупность разновидность кредита.

В условиях высокоразвитой рыночной экономики, как уже отмечалось в предыдущем параграфе, основными видами (а во многих научных и учебных изданиях формами) кредита, которые получили широкое применение в экономической практике, являются: межхозяйственный, банковский, государственный, потребительский кредит . Они о объединяют-ся понятием внутриэкономического (национального) кредита. Особой разновидностью является международный (внешнеэкономический) кредит, который делится на фирменный, банковский и государственный.

Межхозяйственный кредит это кредит, который существует между функционирующими суб ведения хозяйства. Его видами являются коммерческий кредит, дебиторской-кредиторская задолженность, авансы покупателей, временная финансовая помощь, лизинг, облигационные займы предприятий, размещены среди юридических лиц. Границы межхозяйственного кредита определяются размером резервных капиталов, имеющихся в распоряжении субъектов объектов хозяйствования кредитоспособности ров, а также регулярностью притока денежного капитала за счет реализации товаров и возможности трансформациилуговуе только процесс реализации товаров, стимулируя и ускоряя их сбыт и уменьшая время пребывания авансированного капитала в товарной форме. Сроки и размер его зависит от ряда факторов: вида и степени дефицитности товара на рынке, величины поставки, цены кредита, финансового состояния контрагентов, наличии доверия продавца к покупателю, развития рынка кредитов и тому подобное.

Передача товара в кредит может оформляться либо не оформляться векселем. Валюта векселя как ценной бумаги состоит из цены товара и ссудного процента за период пользования кредитом, ставка которого определяется существующей нормой процента на рынке ссудных капиталов, но, как правило, несколько ниже рыночной. Ведь при предоставлении коммерческого кредита имеют целью не получение прибыли, а реализацию товара. Формализуя отношения между должником и кредитором, вексель является определенной гарантией погашения долга и может быть основанием для кредитования кредитора банком. С помощью индоссамента векселедержатель может рассчитаться векселем со своим контрагентом. В случае несвоевременного платежа по векселю или отказа должника от платежа векселедержатель имеет право на протест векселя.

Расширение коммерческого кредита с оформлением векселями, который имманентное рыночной экономике, способствовать увеличению в хозяйственном обороте средств обращения, ускорению расчетов и более оперативному маневрированию капиталом со стороны субъектов объектов хозяйствования, сделает действенным взаимоконтроль и взаимозависимость между ними. Особенно большое значение это будет иметь для укрепления устойчивости национальной денежной единицы, потому что через механизм рефинансирования коммерческих банков центральным банком под векселя установится более тесную связь денежной массы с товарной, который в условиях коммерциализации банков был значительно утрачен. Ведь если в советское время одним из важнейших принципов банковского кредитования было обеспечение кредита товарно-мате-риального ценностями и издержками производства, то в современных условиях обеспечение повернення кредита заемщиком.

Когда же передачи товара в кредит продавцом покупателю осуществляется без оформления векселем, то покупатель не платит проценты продавцу, но в таком случае он может оплатить товар цену выше обычной. Особенно это приходится делать в Украине, поскольку предприятия не имеют права предоставлять кредиты, помимо продажи товаров в кредит с оформлением векселями. В то же время отпуск товара без оформления векселю является более рискованным для продавца, так затягивает процесс погашения задолженности покупателем в случае возникновения у него финансовых трудностей и отсутствия желания рассчитаться по своим обязательства язаннями.

Развитие коммерческого кредита имеет свои закономерности. Движение коммерческого кредита совпадает с движением промышленного капитала: с ростом объемов промышленного производства этот кредит расширяется, а с уменьшением сужается. Особенно объемы коммерческого кредита падают во время экономического, а еще больше платежного кризиса, как это происходит в Украине.

дебиторской-кредиторская задолженность во многом подобна коммерческого кредита, но отличается от него тем, что возникает вопреки пожеланиям и воли сторон дебиторской-кредиторская задолженность не имеет трех родовых признаков кредита: добровольности, равноправия и платности отношений между участниками. Поэтому называть ее кредитом можно лишь условно. (Прим. Общ. Ред.). Причиной ее возникновения является разрыв во времени между движением натуральной и стоимостной форм товара. В определенной степени она стихийно меняет объемы денежного капитала в распоряжении субъектов объектов хозяйствования. Особенно негативное влияние на экономику имеет худший вид межхозяйственного кредита Просроченная дебиторская-кре-диторська задолженность. Она возникает вследствие факторов макро- и микроэкономического характера. На объем неплатежей влияют также уровень договорной дисциплины и налогов в стране, сбалансированность денежной и товарной массы, развитие кредитных отношений и другие факторы. Так, массовыенеплатежи в Украине были обусловлены экономическим кризисом, а их резкий рост, названное платежным кризисом, было вызвано одномоментным значительным умень-нием денежной массы в обращении в середине ноября 1993 г. (Почти на 30%, тогда как за «банковским» правилом М. Фридмана это можно делать не более, чем на 3 4%). На микроуровне причинами неплатежей является неэффективная деятельность отдельных субъектов объектов хозяйствования, нарушения по вине предприятий или по не зависящим от них обстоятельствам нормального кругооборота капитала, несоблюдение ими договорной и платежной дисциплины и тому подобное.

Аванс денежная сумма, предоставленная в счет будущих платежей за товарно-материальные ценности, работы и услуги с целью обеспечения гарантии их получения покупателем или с целью обеспечения их покупки. Как вид межхозяйственного кредита аванс является одним из источников формирования оборотного капитала предприятия, его получило, особенно в отраслях с длительным процессом производства, в частности в капитальном строительстве и судостроении. За пользование авансом проценты обычно не уплачиваются, если иное не предусмотрено договором между сторонами.

Временная финансовая помощь предоставляется отдельным суб ведения хозяйства, которые оказались в трудном финансовом положении, их вышестоящими организациями (министерствами, ведомствами и т.д.) и партнерами на принципах возвратности и, как правило, без уплаты процента. В хозяйственных центрах с целью предоставления такой помощи могут создаваться специальные резервы.

Лизинг предпринимательская деятельность, направленная на инвестирование собственных или привлеченных средств и заключается в предоставлении лизингодателем в исключительное использование лизингополучателю имущества, являющегося собственностью лизингодателя или приобретается им в собственность по поручению и согласованию с лизингополучателем у соответствующего продавца имущества, при условии уплаты лизингополучателем периодических лизинговых платежей . Межхозяйственным кредитом лизинг является тогда, когда лизингодателем выступает специализированная лизинговая компания. Если же имявляется банк, то лизинг считается разновидностью банковского кредита в основной капитал. Кредитом лизинг можно считать лишь условно, в н связи с тем, что с экономической точки зрения он с кредитом ряд общих признаков наличие доверия между сторонами лизинговой сделки, передачи стоимости во временное пользование и за плату.

Об объектом лизинга является любое имущество, относящееся к основным фондам, не запрещенное к свободному обращению на рынке и относительно которого нет ограничений по передаче его в лизинг. Об объект лизинга переходит в собственность лизингополучателя после полного погашения кредита. Если в странах с развитой рыночной экономикой лизинг стал одним из распространенных способов продажи средств труда, то в Украине он пока находится на самой начальной стадии развития.

Облигационные займы это займы, размещаемые суб объекта-ми хозяйственной деятельности среди юридических лиц, оформляются облигациям, выпущенным в бумажной или электронной форме. Так, действующее законодательство Украины позволяет всем предприятиям выпускать свои облигации и размещать на денежном рынке (акционерные общества могут выпустить свои облигации только в размере, не превышающем 25% их уставного капитала). Пока только некоторые украинские предприятия воспользовались этим правом. Такие долгосрочные займы имеют преимущества перед инвестициями, поскольку коллектива предприятия-заемщика не требуется делиться с инвестором своими корпоративными правами собственности на предприятие.

С преодолением экономического, а главное платежной, кризиса в Украине и восстановлением прав субъектов объектов хозяйствования на предоставление кредита межхозяйственный кредит в целом приобретет большее распространение. Особенно расти объемы коммерческого кредита и лизинговых операций. В то же время имеют резко уменьшиться объемы дебиторской-кредиторской задолженности, в условиях платежного кризиса приобрела гипертрофированные размеры.

Банковский кредит имеет место тогда, когда одной из сторон кредитного соглашенияорюються дополнительные деньги для обращения. Он также не ограничен и по направлениям кредитования: с его помощью денежные капиталы, которые высвободились в одной отрасли экономики или регионе, направляются в любую другую отрасль или регион. Разная также динамика коммерческого и банковского кредитов. Если во время спада производства и экономического кризиса коммерческий кредит сокращается, то спрос на банковский кредит для уплаты долгов возрастает. Подобное явление наблюдается и тогда, когда в стране по ряду причин вводится ограничение на выдачу банковского кредита: спрос на коммерческий кредит растет.

Кредитные отношения, возникающие при банковском кредите, характеризуются чрезвычайно большим разнообразием. Прежде всего они делятся на две большие группы. Первая из них это кредиты, которые получает сам банк для формирования своих ресурсов и которые он намерен вкладывать в различные виды активов (в кредиты, ценные бумаги, иностранную валюту, недвижимое имущество). Эти кредиты делятся на привлеченные вклады и депозиты, займы, полученные путем выпуска и размещения банками собственных облигаций и векселей, межбанковские кредиты. Вторую группу составляют кредиты, которые предоставляет банк своим клиентам. Их можно классифицировать по многим признакам.

По укрупненным о объектами кредитования банковский кредит делится на три группы:

1) кредит в основной капитал (на техническое перевооружение, реконструкцию и расширение действующих предприятий, строительство новых предприятий, в том числе путем проведения самым бан-ком лизинговых операций);

2) кредит в оборотный капитал (на приобретение предметов труда сырья, материалов, топлива, тары и т.п., на покрытие издержек производства и обращения, на покрытие дефицита средств для расчетов);

3) кредит на потребительские нужды (на индивидуальное и кооперативное жилищное строительство и приобретение жилья, строительство дачных домов, гаражей для легковых автомобилей, на неотложные нужды населения и т.д.).

Средства, необходимые для погашения этихкредитов, формируются по-разному. Так, кредиты в основной и оборотный капитал погашаются из денег, которые высвободились из процесса кругооборота капитала (поступление выручки от реализации продукции) или завершения отдельных стадий этого круговорота. Поэтому этот кредит может погашаться частями или сразу его полная сумма.

Источником погашения кредита на возмещение изношенных о объектов основного капитала являются амортизационные отчисления, которые осуществляются ежемесячно в течение всего срока службы средств труда. А потому погашаться такой кредит может частями в течение длительного времени. Источником погашения кредита на накопление средств труда (на расширение действующих и строительство новых предприятий) является прибыль в той части, которая направляется в фонд накопления. Поэтому и погашаться этот кредит должен по мере получения прибыли от прокредитованных капитальных вложений. Дже-реламы погашение кредитов на потребительские нужды являются доходы заемщиков, из-за чего погашение кредита осуществляется по мере их формирования.

В взаимосвязи связи с источниками погашения по характеру возвращения различают кредиты: 1) с одноразовым возвращением, когда задолженность по ссуде погашается в определенный в кредитном соглашении день или досрочно по требованию банка или по желанию самого заемщика; 2) с погашением в рассрочку, то есть отдельными платежами в течение установленного кредитным договором срока (например, кредиты на капитальные вложения) или по мере поступления выручки от реализации продукции на ссудный счет после завершения каждого цикла кругооборота капитала; 3) с регрессией платежей, когда кредиты были выданы под гарантию, поручительство или иное долговое обязательства Обязательства третьего лица.

По срокам пользования банковский кредит делится на краткосрочный (условно до одного года), среднесрочный (от одного до трех лет) и долгосрочный (более трех лет). В других странах эти сроки могут быть другими. На формирование оборотного капитала преимущественно используется кратко- строковий кредит, а на капитальные вложения долгосрочный. Масштабы предоставления банками средне- и долгосрочных кредитов зависят от спроса на них и наличии кредитных ресурсов, привлеченных в такие же сроки.

По сферам общественного воспроизводства различают кредиты в сферу производства в сферу обращения и в сферу потребления. Соответственно они способствуют развитию той или иной сферы. Для современных украинских условиях весьма актуальной проблемой является необходимость увеличения кредитов, которые бы направлялись в сферы производства и потребления.

За порядком предоставления кредит делится на прямой и косвенный. Косвенным является кредит, когда между кредитором и заемщиком является некий посредник. Например, продавец продал товар покупателю в кредит с оформлением сделки векселем. А так как продавцу для продолжения своей деятельности нужны средства, то под этот вексель он может получить кредит в банке. В этом случае конечным заемщиком будет покупатель товара, а конечным кредитором банк. Продавец в таком случае является посредником.

По методу предоставления различают кредиты, которые заемщики получают единовременно, перманентно или гарантировано. Одноразовые кредиты выдаются на основании документов, которые заемщик предоставляет банку для рассмотрения каждый раз, когда у него возникает потребность в ссуде. В частности, банки таким образом предоставляют кредиты клиентам, текущие счета которых находятся в другом банке. Перманентные ссуды преимущественно предоставляются клиентам, которые имеют постоянные кредитные отношения с банком. В этом случае с ссудного счета оплачиваются расчетные документы (платежные поручения, платежные требования-поручения, чеки и т.п.) в пределах установленного кредитным договором лимита кредитования без согласования с банком размера каждой ссуды и без оформления ее специальными документами. Гарантийный кредит предоставляется тогда, когда банк взял на себя договорные обязательства Обязательства предоставить клиенту в случае необходимости ссуду в течение определенного периода в определенном размере. Такой кредит может быть обусловлен конкретной датой или наступлением определенного причины, вызывает потребность в кредите (например отсутствие у клиента собственных средств для оплаты по гарантированному аккредитиву).

По схеме предоставления различают кредиты, предоставляемые в соответствии с кредитной линии, револьверные, контокоррентные и овердрафт. Кредитная линия позволяет заемщику использовать кредит постепенно в пределах оговоренной кредитным договором суммы и срока. Имея гарантию получения кредита, заемщик при этом не переплачивает на процентах (взимаются только комиссионные за необходимости резервирования банком определенной суммы кредитных ресурсов). Револьверные это кредиты, которые автоматически обновляются в пределах оговоренного кредитным договором размера. При контокоррентном кредите банк открывает клиенту контокоррентный счет, с которого осуществляются все платежи клиента, в том числе за счет кредита в пределах установленного лимита, и зачисляются все поступления клиенту, в том числе в счет погашения кредита. Это удобно как клиенту, так и банку. Первый имеет возможность бесперебойно и без оформления специальных документов получать кредит именно на ту сумму, которая ему нужна, а значит, не переплачивать проценты. Для банка упрощается процесс кредитования. Банк и клиент в любой момент видят, или на счете свободные средства, числится задолженность по ссуде. По техническим причинам украинскими банками контокоррентные счета не открываются. Овердрафт считают разновидностью контокорренту. Кроме текущего счета, в случае необходимости банк открывает клиенту ссудный счет, с которого оплачиваются расчетные документы. Размер кредита ограничивается лимитом, величина которого и срок пользования кредитом по овердрафту определяются кредитным договором.

По форме привлечения кредиторов к кредитным операциям банковский кредит бывает двусторонней, консорциумный (синдикатных), параллельный (многосторонний). В двустороннем кредите участвуют банк и заемщик. По консорциумного кредита для кредитования клиента с целью уменьшения рызику или невозможности предоставления кредита одним банком (при недостаточности кредитных ресурсов или необходимости соблюдения экономических нормативов, установленных центральным банком) создается банковский консорциум. При этом один банк выступает в роли банка-менеджера, который заключает с заемщиком кредитное соглашение и предоставляет кредит, а также взимает задолженность по ссуде и процентам и распределяет их между членами консорциума. При выполнении таких функций банк-менеджер получает от других участников

Загрузка...

Страницы: 1 2