Реферат на тему:


Воспользуйтесь поиском к примеру Реферат        Грубый поиск Точный поиск






Загрузка...
Сущность и формы кредитных отношений

Сущность и формы кредитных отношений.

Кредитный рынок, прежде всего, обеспечивает быстрый доступ к ресурсам. Выпуск в обращение ценных бумаг и мобилизация с их помощью ресурсов требует определенного времени, тогда как кредит можно получить в достаточно сжатые сроки в течение нескольких дней. Такое преимущество очень важна как с точки зрения финансового обеспечения потребностей отдельных субъектов, так и с позиций функционирования всей финансовой системы. К тому же преимущества кредитного рынка вытекают из функционального потенциала основных субъектов этого рынка коммерческих банков, которые не только опосредствуют движение финансовых ресурсов, но и в определенной степени производят их. Так, централизация финансовых ресурсов в институциональных инвесторов на фондовом рынке является лишь промежуточным шагом в их перемещении к субъектам хозяйствования, где после покупки они будут использоваться как собственные. Это очень важные структуры, предназначенные для централизации отдельных раздробленных, часто незначительных по размерам, средств и для их рационального размещения. Однако их роль, хотя и важная, но существенно ограничена, потому что они только финансовые посредники.

Коммерческие банки играют ведущую роль в концентрации и обеспечении рационального использования финансовых ресурсов. Именно в них размещается большая часть финансовых ресурсов общества. Во-первых, это собственные кредитные ресурсы банков, во-вторых, привлеченные на заемной основе ресурсы и, в-третьих, это размещены в них средства предприятий и государства. Поэтому именно коммерческие банки играют ведущую роль в обеспечении потребностей экономики в финансовых ресурсах. При этом их роль не ограничивается только количественными параметрами, хотя они и обеспечивают концентрацию значительных разрозненных средств (подобные функции выполняют также инвестиционные фонды и компании). Главным преимуществом банков является их уникальные возможности в трансформации обычных денежных средств, находящихся на счетах предприятий, организаций и учреждений, бюджет и целевых фондов, в кредитные ресурсы, которые направляются на развитие экономики. Ни одна финансовая организация не имеет подобных функций.

Кредитная система в условиях рыночной экономики стала ведущим звеном финансовой системы в целом. Это объясняется тем, что кредитование является основной формой финансового обеспечения деятельности субъектов хозяйствования, а также играет важную роль в деятельности государства и физических лиц. Кредит как форма финансовых отношений отражает перераспределение делящиеся отношения по поводу использования на возвратной и платной основе временно свободных финансовых ресурсов. Он делится на коммерческий и банковский [6].

Коммерческий кредит отражает отношения купли-продажи между субъектами хозяйствования с отсрочкой платежа. Он оформляется долговым обязательствам векселю. Предоставление коммерческого кредита не предусматривает движения денежных потоков, они возникают только при уплате задолженности в установленные сроки. Различают два вида векселей простые и переводные. Простой вексель отражает двусторонние отношения между плательщиком, является должником, и получателем средств, который выступает в роли кредитора. Переводной вексель отражает трехсторонние отношения между должником, кредитором и получателем средств, то есть он состоит тогда, когда задолженность погашается НЕ кредитору, а указанному им третьему лицу. Коммерческие векселя (существуют также финансовые, которыми оформляются заемные соглашения, в частности, казначейские) могут передаваться от одного лица к другому с помощью передаточной надписи индоссамента. Благодаря этому векселя могут выполнять роль платежных средств.

Банковский кредит представляет собой форму взаимоотношений между заемщиками и специализированными кредитными учреждениями, совокупность которых составляет кредитную систему. Последняя охватывает банковскую систему и совокупность небанковских кредитных учреждений (квазибанк почти банки). Банки выполняют широкий спектр операций, обеспечивая движение денежных потоков и функционирования денежного рынкав и рынка денег. Квазибанк делятся на две группы. Первую составляют финансовые институты банковского профиля с ограниченным кругом банковских операций (лизинговые и факторинговые компании, кредитные союзы и общества, ломбарды, общества взаимного кредитования, расчетные (клиринговые) центры). Ко второй группе относятся финансовые институты небанковского направления, которые, имея определенные финансовые ресурсы, осуществляют кредитные операции (страховые компании, инвестиционные компании и фонды, пенсионные фонды, финансовые компании).

Основу кредитной системы составляют банки. Банковская система, как правило, является двухуровневой. К первому уровню относится центральный банк, ко второму коммерческие. На центральный банк полагаются две основные функции эмиссия денег, является инструментом финансовых отношений и регулирования денежного обращения и организация деятельности банковской системы - лицензирование банковской деятельности и банковский надзор. Кроме того, центральный банк осуществляет кредитование коммерческих банков, будучи банком банков, и обслуживание правительства организация кассового исполнения бюджета и обслуживания государственных заимствований.

Коммерческие банки являются главными институтами банковской системы и рынка денег. Основными их функциями является аккумуляция временно свободных средств и осуществления расчетно-кассового обслуживания и кредитования юридических и физических лиц. По сфере деятельности, которая определяет место банка на денежном рынке, коммерческие банки делятся на универсальные и специализированные. Универсальные банки осуществляют все виды банковских операций для любых клиентов. Специализированные концентрируют свою деятельность на определенных направлениях. Выделяются следующие виды специализации: функциональная (сберегательные, ипотечные, инвестиционные, инновационные, клиринговые и другие банки), отраслевая (агропромышленные, социального развития, строительные, энергетические и другие банки), за клиентурой (кооперативные, коммунальные, страховые, потребительского кредита и т.д.). По территориальному признаку различают регионые, межрегиональные и международные банки [29].

Коммерческие банки это, прежде всего, финансовые посредники. В расчетах между субъектами хозяйствования, физическими лицами и государством они обеспечивают надежность и своевременность движения денежных потоков. От налаживания расчетов зависит стабильность экономики и ритмичность деятельности предприятий. В торговле финансовыми ресурсами банки обеспечивают, с одной стороны, концентрацию всех временно свободных средств, а с другой их рациональное и эффективное размещение. Кроме того, банки могут выполнять посреднические функции в сделках с ценными бумагами и доверительные операции.

Организация деятельности коммерческих банков, основой которой является их ресурсы, изображенная на рис.1.1. При этом ресурсы коммерческого банка рассматриваются с двух сторон. Во-первых, и это главное, с точки зрения функционирования финансовой системы как централизованная в форме ссудного фонда (капитала) часть финансовых ресурсов общества. Это не столько ресурсы самого банка, сколько временные свободные ресурсы и средства юридических и физических лиц и государства. С этой точки зрения значение ресурсов выходит за пределы как конкретного банка, так и банковской системы, что и обусловливает контроль со стороны общества за их формированием и использованием. Во-вторых, ресурсы банка рассматриваются с точки зрения его финансовой деятельности как предпринимательской структуры. Объем собственных и привлеченных ресурсов определяет возможности банка в получении доходов от их размещения: чем больше ресурсов тем шире возможности. Эффективность использования этих ресурсов одинаково важна и для банка, и для общества в целом.

Источниками формирования ресурсов является собственный капитал банка, целевые поступления, привлеченные и заимствованные средства. Целевые поступления это кош -

ты, которые банк использует по доверенности, например на финансирование бюджетных капитальных вложений или обслуживанию кредитных линий других банков. Привлеченные средства представляют собой остатки на текущих счетах клиентов, депозитни вклады и сертификаты, выпущенные облигации и векселя, а заимствованные ресурсы, купленные в центральном банке и на межбанковском рынке. Собственные ресурсы являются стабилизационной основой деятельности банков и создаются с учетом необходимости обеспечения их надежности. Например, в Украине установлен минимальный размер уставного капитала на уровне 1 млн евро. Мощность банковской системы, ее роль и место в финансовой системе и экономике страны определяются объемом ресурсов, которые концентрируются в коммерческих банках.

Размещение ресурсов коммерческого банка характеризуется остатками средств, вложениями и резервами. Остатки средств и резервы предназначены для обеспечения надежности функционирования банковской системы. Вложения ресурсов осуществляется банком с целью получения дохода. Именно они отражают деятельность банка на финансовом рынке [31].

Остатки средств отражаются на корреспондентских счетах в центральном и других коммерческих прежде всего иностранных банках и в кассе. Открытие корреспондентских счетов необходимо для осуществления расчетов (в частности, международных) клиентов банка. Установление лимита остатка этих средств обеспечивает надежность функционирования платежной системы. Остаток наличных денег в кассе необходимый для осуществления кассового обслуживания клиентов.

Основным направлением вложения ресурсов банка является кредитование. Это одна из основных форм торговли финансовыми ресурсами, которая возникла в древности и не утратила своего значения на финансовом рынке до сих пор, хотя значительное развитие и распространение получили и другие формы торговли. Кредитование основывается на принципах возвратности, срочности, платности и обеспеченности ссуд.

Принцип возвратности означает, что финансовые ресурсы предоставляются заемщику только во временное пользование. Возврат кредитов обеспечивает наличие в стране стабильного ссудного фонда, которым могут поочередно пользоваться все субъекты финансовых отношений юридические и физические лица и государство. Неповерния кредитов приводит к уменьшению ссудного фонда, а следовательно, и ресурсного потенциала финансовой системы. Первоочередная задача как банковской системы, так и всех субъектов заключается в обеспечении сохранения и приумножения кредитных ресурсов.

Принцип срочности предусматривает определение сроков возврата кредитов. Установления этого принципа определяется двумя факторами. Во-первых, ссудный фонд общенациональное, а в отдельных случаях, всемирное значение. Его коллективное назначения обеспечивает доступ к финансовым ресурсам всем субъектам, имеющим соответствующие потребности и предпосылки. Во-вторых, банки, предоставляя кредиты, ограничены сроками, на которые они получили привлеченные ресурсы и которые они также должны вернуть в установленные сроки. Если принцип возвратности обеспечивает сохранение ссудного фонда, то принцип срочности позволяет управлять денежными потоками с целью обеспечения платежеспособности банков и их клиентов.

Принцип платности означает установление платы в виде процентов за пользование кредитами. Ссудный процент имеет, как и любая цена, удовлетворять и банк, обеспечивая его надежными и достаточными доходами, и заемщика, должен иметь достаточно доходов для выплаты процентов. Процентная политика, координируется центральным банком путем установления учетной ставки, регулирует активность кредитного рынка.

Принцип обеспеченности ссуд предусматривает установление форм возмещения убытков банков (и, по сути, всей финансовой системы) в случае невозврата кредитов. Основными формами обеспеченности кредитов является залог, страхование, гарантии и поручительства. Установления принципа обеспеченности определяется наличием существенных рисков в сфере кредитования. Он повышает гарантии банков и ответственность заемщиков.

Принципы кредитования играют важную роль в банковской системе. С одной стороны, они обеспечивают эффективное и рациональное использование заемщиками полученных кредитов, ведь эти кредиты необдно вовремя вернуть и получить от их использования достаточно прибыли для уплаты процентов. При невыполнении своих обязательств заемщики могут избавиться своего имущества, которое было принято банком в залог. С другой стороны, банки при выдаче кредитов подробно анализируют финансовое состояние заемщика и его возможности по эффективному использованию средств. Банковское кредитование имеет селективный характер, в результате чего финансовые ресурсы получают те субъекты, которые могут обеспечить их сохранность, рациональное использование и приумножение. Именно это определяет роль банков в финансовой и экономической системе. Банки не просто хранилище денег, а центр их концентрации и кругооборота.

Банки это ключевые институты в финансовой и экономической системе, которые являются мозговым центром общества, его кровеносной системой и движущей силой.

Важным направлением размещения ресурсов коммерческого банка являются вложения в ценные бумаги акции и облигации государственных займов и казначейские векселя. Приобретение акций характеризует участие банков не только в финансовом обеспечении деятельности предприятий, но и в прямом управлении их деятельностью. Слияние промышленного и финансового капитала вызывает к образованию финансово-промышленных групп. Приобретение облигаций и казначейских векселей по своей сути являются кредитными операциями, которые только организационно отличаются от обычного кредитования.

Одним из направлений вложения ресурсов коммерческого банка является валютный дилинг и факторинг. Валютный дилинг это операции купли-продажи валют, целью которых является получение прибыли от разницы в валютных курсах на различных валютных рынках. Эти операции могут быть достаточно прибыльными. Однако для их проведения необходима значительная сумма ресурсов, которая позволяла на незначительных курсовых разницах получать достаточные доходы. Факторинговые операции представляют собой переуступку за определенную плату предприятием банка своей дебиторской задолженности.

Определенная часть ресурсов коммерческого банка спрямовуеться на формирование резервных фондов. Это сужает кредитный потенциал банка, но в то же время обеспечивает высокие гарантии возмещения потерь при невыполнении обязательств клиентами банка и выполнения банком своих обязательств перед клиентами. Неплатежеспособность предприятия отражается только на его партнерах, неплатежеспособность банка затрагивает всех его клиентов, а неплатежеспособность банковской системы парализует всю экономическую систему. Поэтому так важно установить оптимальный уровень банковских резервов, который предоставлял бы достаточные гарантии и не подрывал ресурсного потенциала банка. Концентрация финансовых ресурсов в банках осуществляется с целью обеспечения их постоянного круговорота, а не изъятие из обращения.

Прежде всего, менялся состав как кредиторов, так и заемщиков. Основными кредиторами становились коммерческие банки, в том числе бывшие государственные, которые со временем акционировались. А заемщиками все чаще становились коллективные и частные предприятия и отдельные граждане. Заемщиками были и предприятия государственной формы собственности. К этим двум участников кредитной сделки нередко привлекался третий страховщик, гарант, поручитель. Значительные изменения происходили в формах и видах кредитов, и особенно в методах кредитования [30].

Если в основе кредитования ранее были многочисленные отдельные объекты, предусмотренные в советское время банковскими инструкциями, под которые предоставлялись ссуды, то банки «новой волны» основное внимание начали предоставлять субъекту, который желает получить ссуду, его кредитоспособности, заботясь прежде всего о своих доходах и возврата кредита. Кредитоспособность стала одним из важнейших принципов кредитования.

В корне изменилось понимание принципа обеспеченности кредита. Если раньше кредит выдавался под его обеспечение товарно-материальными ценностями и издержками производства без нотариального оформления этого обеспечения, то коммерческие банки начали осуществлять кредитование при условии соблюдения принципа обеспечения возврата кредита в установленный строк. Таким обеспечением стали страховой полис, поручительство или гарантия третьих лиц, переуступки дебиторской задолженности, залог имущества и тому подобное.

Вместо достаточно сложного порядка кредитования, который предусматривал значительные особенности для предприятий отдельных отраслей или подотраслей экономики, кредиты начали предоставляться в основном на покрытие дефицита оборотного капитала предприятий. Их отношения с банками из постоянных стали эпизодическими, дискретными.

Одной из самых серьезных проблем деятельности коммерческих и кооперативных банков, которые в основном кредитовали малые предприятия, был дефицит кредитных ресурсов в их распоряжении. Поэтому для развития своих кредитных операций они начали занимать эти ресурсы в центральном и специализированных банках и их клиентов по весьма высокую плату. Это способствовало развитию денежного рынка, укрепляло основы коммерческого расчета, на которых основывается рыночная экономика. Особенно рынок мижбан- ских кредитов оживился в 1993 году., Когда начала работать система электронных платежей, внедренная Национальным банком Украины, которая позволяет очень быстро проводить межбанковские кредитные операции как на региональном, так и на межрегиональном уровнях.

-за высокого уровня пошлины за регистрацию залога в нотариальном порядке (а без такой регистрации договор залога не мог вступать в силу) она как вид обеспечения длительное время почти не применялась. Основным видом обеспечения было страхование кредитов от возврата, и способствовало быстрому развитию страхового бизнеса. А когда в 1993 году. Исключительным видом деятельности страховых организаций закон признал страхования, а гиперинфляция обесценила их страховые резервы, основным видом обеспечения погашения кредитов стали гарантии и поручительства, которые предоставлялись заемщикам одними банками для получения кредитов в других банках.

Гиперинфляция в 1993 году., Из одной стороны, вызвала резкий рост цен, а с другой, обесценивание капиталов коммерческих банков, вкладов населения в банки, которые всегда основним источником формирования их кредитных ресурсов. Это и введение Национальным банком Украины жесткой монетарной политики (повышение базовой процентной ставки, норм обязательных резервов коммерческих банков, применение «кредитного потолка» и т.п.) ограничили кредитные отношения банков с предприятиями, а предоставление банками потребительского кредита населению почти полностью прекратилось, если не считать на кредитование банками своих работников [29].

Жесткая монетарная политика, в частности, постоянное повышение Национальным банком Украины в условиях гиперинфляции минимального размера уставных фондов банков, норм обязательного резервирования, глубокая платежная кризис привел монополизацию с 1994г. кредита, сосредоточение его в руках крупных (по украинским масштабам) банков. А поскольку коммерческие банки, основанные предприятиями определенных отраслей экономики, в результате указанных причин и запрета государственным предприятиям быть акционерами коммерческих банков и страховых компаний в большинстве сменили своих владельцев и попали в различных клановых группировок, то они стали служить этой группировкой. Это ограничило доступ к банковскому кредиту малого и среднего бизнеса, государственных предприятий, которые только начинали приватизироваться. Дефицит кредитных ресурсов и значительный уровень инфляции привели к тому, что кредиты, как правило, предоставлялись на короткие сроки и преимущественно в сферу обращения. Этот процесс начал охватывать и бывшие государственные,

Загрузка...

Страницы: 1 2